Saya menerima banyak email dari pembaca yang menanyakan pertanyaan berikut: “Saya punya $X untuk diinvestasikan. Apa yang sebaiknya saya investasikan?”

Ini bukan pertanyaan yang dapat saya jawab dengan konteks yang sangat terbatas. Namun, saya ingin membantu Anda menjawab pertanyaan itu sendiri melalui serangkaian posting tentang topik ini, dan saya akan mulai dengan strategi favorit saya.

Jika saya meninggal dunia dan harus meninggalkan satu set petunjuk tentang cara berinvestasi untuk pasangan dan anak-anak saya, maka inilah petunjuknya. Saya yakin setiap orang harus mempertimbangkan berbagai pilihan investasi mereka dengan saksama sebelum memutuskan suatu strategi, tetapi saya menduga strategi ini akan mewakili keseimbangan terbaik antara keuntungan, usaha yang dibutuhkan, dan kemudahan pemahaman, dan akan menjadi pilihan investasi bagi sedikitnya 75% orang.

Strateginya adalah ini: Berinvestasilah pada dana indeks berbiaya rendah.

Apa itu Dana Indeks?

Dana indeks adalah jenis dana investasi tertentu yang portofolionya disusun untuk menyamai atau melacak komponen indeks pasar, seperti S&P 500. Secara umum, dana indeks umumnya digambarkan sebagai investasi yang menyediakan eksposur pasar yang luas, biaya operasional yang rendah, dan perputaran portofolio yang rendah (pembelian dan penjualan saham dalam portofolio).

Mengapa Memilih Dana Indeks?

Dana indeks berbiaya rendah seperti itu mengatakan, “Saya tidak tahu saham mana yang lebih baik dari yang lain.” Sebaliknya, ia membeli saham setiap saham di pasar secara proporsional dengan kapitalisasi pasarnya, dan seluruh tugasnya hanyalah mencerminkan pergerakan di pasar. Membeli dana indeks berbiaya rendah berarti mengatakan bahwa Anda bertaruh pada kemakmuran jangka panjang yang luas dari semua perusahaan yang diperdagangkan di AS.

Apakah ini taruhan yang bagus? Sejarah mengatakan demikian. Tingkat pertumbuhan tahunan gabungan S&P 500 dari tahun 1950 hingga 2016 adalah 11,27%. Dua tahun terakhir tampak kurang menjanjikan dengan CAGR sebesar 8,35%, tetapi masih sangat solid. Tingkat pertumbuhan tahunan gabungan sangat bergantung pada apakah Anda memulai di tahun yang benar-benar buruk (penurunan 15-20%+) atau tidak, tetapi hampir setiap rentang waktu 20+ tahun Anda akan melihat pengembalian satu digit tinggi atau dua digit rendah.

Tentu saja, kinerja masa lalu tidak menjamin kinerja masa depan, tetapi merupakan salah satu indikator terkuat yang dapat digunakan investor untuk mendapatkan gambaran kasar tentang hasil yang mungkin mereka lihat.

Hal yang menyenangkan tentang dana indeks adalah biayanya cenderung sangat rendah. Karena tugas pengelola dana hanya meniru indeks, mereka dapat menjaga biaya tetap rendah, sering kali di bawah 0,05% per tahun. Itu berarti Anda, investor, dapat menyimpan keuntungan sebanyak mungkin.

Pembaruan Peristiwa Terkini

Ketika saya menerapkan strategi investasi, saya suka memikirkan tentang apa saja yang terjadi di lingkungan saat ini yang akan memengaruhi laba saya secara berbeda dibandingkan dengan periode sebelumnya. Saya telah menulis sedikit tentang prediksi saya tentang laba pasar saham di sini , tetapi Anda mungkin ingin memikirkan pandangan Anda sendiri dan apakah laba yang disesuaikan dengan pandangan Anda menjadikan ini masih merupakan strategi yang menjanjikan bagi Anda.

Pertimbangan Utama

Strategi dana indeks adalah strategi jangka panjang, yang berarti Anda idealnya memiliki waktu setidaknya 10 tahun untuk menjalankan strategi tersebut. Perhatikan bahwa ini tidak berarti jika Anda berencana untuk pensiun dalam 10 tahun, Anda tidak dapat memiliki dana indeks dalam portofolio Anda, tetapi ini berarti Anda mungkin ingin mempertimbangkan alokasi portofolio Anda (yaitu kurang dari 100%) yang tidak mengharuskan Anda untuk menjual sebagian dana indeks Anda setiap tahun untuk memenuhi kebutuhan.

Beberapa pensiunan berhasil dengan terang-terangan menentang aturan ini. Ini benar-benar berkaitan dengan kapan dan apakah Anda melihat penurunan – jika Anda pensiun di tengah pasar yang sedang naik daun, Anda akan melihat keuntungan Anda dan tidak memiliki alasan untuk percaya bahwa Anda perlu menggunakan uang Anda dalam strategi tersebut selama 10+ tahun. Namun jika Anda kebetulan adalah kelompok yang tidak beruntung yang membuang uang Anda tepat sebelum penurunan di mana Anda melihat masalah nyata jika Anda berencana untuk menjual sebagian saham Anda setiap tahun. Untungnya, data historis menunjukkan Anda seharusnya tetap baik-baik saja dan menghasilkan keuntungan yang lumayan sebagai kelompok yang tidak beruntung ini, selama Anda tidak menarik uang saat pasar sedang turun. Dolar tersebut perlu tetap digunakan sementara pasar memiliki harga yang relatif menarik dan siap untuk pemulihan. Itulah sebabnya Anda harus berencana untuk membiarkan uang tersebut tidak tersentuh selama 10 tahun atau lebih; ​​itu untuk situasi di mana ada penurunan besar dan Anda tidak ingin harus menjual saham yang dinilai rendah hanya untuk memenuhi kebutuhan.

Secara keseluruhan, saya beranggapan strategi dana indeks biaya rendah masih cukup tepat bagi calon pensiunan dalam lingkungan saat ini.

Dana yang Direkomendasikan

Untuk strategi dasar, saya merekomendasikan dana berikut. Setiap pasangan (Vanguard vs Fidelity) hampir identik dalam komposisi dan pengembalian jangka panjang. Keduanya juga hampir identik dalam biaya (rasio biaya kurang dari 0,05%).

VTSAX – Pengembalian Total Pasar Saham Vanguard – Saham Admiral

FSTVX – Fidelity Total Market Index Fund – Kelas Premium

VIMAX – Dana Indeks Vanguard Mid-Cap – Admiral Shares

FSCKX – Fidelity Mid-Cap Index Fund – Kelas Premium

Dimana dan Bagaimana Berdagang

Ada lebih dari setengah lusin situs pialang daring diskon hebat yang dapat Anda gunakan untuk membuka akun guna memulai investasi. Umumnya semuanya diasuransikan oleh SIPC, yang berarti jika karena alasan apa pun perusahaan tersebut (sangat tidak mungkin) telah membuat konsorsium yang dengannya aset Anda akan dilindungi dan diganti hingga $500 ribu per jenis akun. Pialang daring favorit saya saat ini adalah Ally . Mereka adalah perusahaan besar dan bereputasi baik yang telah ada sejak lama (sebelumnya dikenal sebagai GMAC). Saat ini mereka menawarkan bonus pendaftaran terbaik. Anda bisa mendapatkan bonus tunai mulai dari $200-$3.500 serta perdagangan gratis untuk membuka akun.

Kesimpulan

Strategi dana indeks berbiaya rendah berfungsi sebagai tolok ukur yang sangat baik untuk mengevaluasi strategi investasi dan mungkin merupakan pilihan terbaik untuk strategi Anda sendiri. Selama beberapa bulan ke depan, kami akan membahas lebih banyak nuansa strategi ini seperti berbagai perubahan berdasarkan tesis fundamental yang sama yang menawarkan rasio risiko-imbalan yang berbeda.